Kako trgovati fjučersima na DigiFinexu

Šta su trajni fjučers ugovori?

Fjučers ugovor je pravno obavezujući sporazum između dvije strane o kupovini ili prodaji imovine po unaprijed određenoj cijeni i datumu u budućnosti. Ova imovina može varirati od robe poput zlata ili nafte do finansijskih instrumenata kao što su kriptovalute ili dionice. Ova vrsta ugovora služi kao svestrano sredstvo i za zaštitu od potencijalnih gubitaka i za osiguranje profita.

Perpetualni fjučers ugovori, podvrsta derivata, omogućavaju trgovcima da špekuliraju o budućoj cijeni osnovne imovine, a da je zapravo ne posjeduju. Za razliku od redovnih fjučers ugovora sa određenim datumom isteka, trajni fjučers ugovori ne ističu. Trgovci mogu zadržati svoje pozicije koliko god žele, omogućavajući im da kapitaliziraju dugoročne tržišne trendove i potencijalno ostvare značajan profit. Uz to, trajni fjučers ugovori često sadrže jedinstvene elemente kao što su stope finansiranja, koje pomažu u usklađivanju njihove cijene sa osnovnom imovinom.

Jedan karakterističan aspekt trajnih budućnosti je odsustvo perioda poravnanja. Trgovci mogu držati otvorenu poziciju sve dok imaju dovoljnu maržu, bez da budu vezani za vrijeme isteka ugovora. Na primjer, ako kupite BTC/USDT trajni ugovor za 30.000 USD, ne postoji obaveza zatvaranja trgovine do određenog datuma. Imate fleksibilnost da osigurate svoj profit ili smanjite gubitke po svom nahođenju. Vrijedi napomenuti da trgovanje vječnim fjučersima nije dozvoljeno u SAD-u, iako predstavlja značajan dio globalnog trgovanja kriptovalutama.

Dok trajni fjučers ugovori nude vrijedan alat za sticanje izloženosti tržištima kriptovaluta, bitno je priznati povezane rizike i biti oprezan kada se bavite takvim aktivnostima trgovanja.

Objašnjenje terminologije na stranici za trgovinu fjučersima na DigiFinexu

Za početnike, trgovanje fjučersima može biti složenije od spot trgovanja, jer uključuje veći broj profesionalnih termina. Kako bi pomogli novim korisnicima da razumiju i efikasno savladaju trgovanje fjučersima, ovaj članak ima za cilj objasniti značenje ovih termina kako se pojavljuju na stranici za trgovinu fjučersima DigiFinexa.

Uvest ćemo ove pojmove po redoslijedu pojavljivanja, počevši s lijeva na desno.

Uslovi iznad K-linije grafikona

Perpetual swap: "Perpetual" označava kontinuitet. Uobičajeni "trajni fjučers" (također poznati kao trajni fjučers ugovori) evoluirali su iz tradicionalnih finansijskih fjučers ugovora, s ključnom razlikom u tome što trajni fjučersi nemaju datum poravnanja. To znači da sve dok pozicija nije zatvorena zbog prinudne likvidacije, ona će ostati otvorena na neodređeno vrijeme.

Mark Price: Uspostavljanje Mark Price pomaže da se poboljša stabilnost tržišta ugovora i smanji nepotrebna likvidacija zbog nenormalnih kretanja na tržištu. Mark Price je za obračun dobiti i gubitka. Izračun cijene marke se zasniva na indeksnoj cijeni. Kao indeksna cijena uzima se prosječna ponderirana cijena odgovarajućih transakcija tri ili više berzi.

Spot indeks: Fer cijena fjučersa u realnom vremenu, izračunata na osnovu cijene indeksa i tržišne cijene. Koristi se za izračunavanje plutajućeg PNL pozicija i određivanje likvidacije pozicije. Može odstupiti od posljednje cijene fjučersa kako bi se izbjegla manipulacija cijenama.

Stopa finansiranja / poravnanje: Stopa finansiranja u trenutnoj fazi. Ako je stopa pozitivna, vlasnici dugih pozicija plaćaju naknadu za finansiranje vlasnicima kratkih pozicija. Ako je stopa negativna, vlasnici kratkih pozicija plaćaju naknadu za finansiranje vlasnicima dugih pozicija.

Uslovi u oblasti Bid/Ask

Bid/Ask: Prozor za posmatranje tržišnih trendova tokom procesa trgovanja. U oblasti Bid/Ask možete pratiti svaku trgovinu, udio kupaca i prodavaca i još mnogo toga.

Uslovi u oblasti trgovanja

Otvaranje i zatvaranje: Nakon što unesete cijenu i količinu na osnovu vaše procjene o smjeru tržišta, možete odabrati da otvorite dugu ili kratku poziciju. Ako predvidite povećanje cijene, otvarate dugu poziciju; ako predvidite pad, otvarate kratku poziciju. Kada prodate ugovor koji ste kupili, zatvarate poziciju. Kada otvorite poziciju kupovinom ugovora i držite je bez namirenja, to se zove pozicija zadržavanja. Možete vidjeti svoje pozicije zadržavanja klikom na [Otvorena pozicija] na dnu stranice.

Open Long: Kada predvidite da će cijena tokena rasti u budućnosti i otvoriti poziciju na osnovu ovog trenda, to je poznato kao otvaranje duge pozicije.

Open Short: Kada predvidite da će cijena tokena pasti u budućnosti i otvorite poziciju na osnovu ovog trenda, to je poznato kao otvaranje kratke pozicije.

Režim marže i marže: Korisnici se mogu uključiti u trgovinu fjučersima nakon što deponuju određeni procenat sredstava kao finansijski kolateral. Ovaj fond je poznat kao margina. Režim margine je podijeljen na izoliranu marginu ili poprečnu marginu.

Izolirano: U izolovanom režimu margine, određeni iznos margine se dodjeljuje poziciji. Ako se marža za poziciju smanji na nivo ispod margine za održavanje, pozicija će biti likvidirana. Također možete odabrati da dodate ili smanjite marginu ovoj poziciji.

Cross: U režimu unakrsne margine, sve pozicije dijele unakrsnu marginu sredstva. U slučaju likvidacije, trgovac može izgubiti svu maržu i sve pozicije ispod unakrsne marže tog sredstva.

Vrste naloga: Tipovi naloga se dijele na ograničeni nalog, tržišni nalog, nalog za aktiviranje, nalog za zaustavljanje i samo post.

Limit: Limitirani nalog je nalog za kupovinu ili prodaju po određenoj cijeni ili boljoj. Međutim, izvršenje limitiranog naloga nije zajamčeno.

Tržište: Tržišni nalog je nalog za brzu kupovinu ili prodaju po najboljoj dostupnoj cijeni na tržištu.

Okidač: Za narudžbe okidača, korisnici mogu unaprijed postaviti cijenu okidača, cijenu narudžbe i količinu. Kada tržišna cijena dostigne početnu cijenu, sistem će automatski postaviti nalog po cijeni naloga. Prije nego što se nalog okidača uspješno pokrene, pozicija ili margina neće biti zamrznute.

TP/SL: TP/SL nalog je nalog sa unapred postavljenim uslovima okidača (cena uzimanja profita ili cena stop-gubitka). Kada posljednja cijena / fer cijena / cijena indeksa dostigne unaprijed postavljenu trigger cijenu, sistem će zatvoriti poziciju po najboljoj tržišnoj cijeni, na osnovu unaprijed postavljene okidačke cijene i količine. Ovo se radi kako bi se postigao cilj uzimanja profita ili zaustavljanja gubitaka, omogućavajući korisnicima da automatski podmire željeni profit ili izbjegnu nepotrebne gubitke.

Stop Limit nalog: Stop limit nalog je unapred postavljen nalog gde korisnici mogu unapred da postave stop-loss cenu, limit cenu i iznos kupovine/prodaje. Kada posljednja cijena dostigne stop-loss cijenu, sistem će automatski postaviti nalog po limitiranoj cijeni.

COIN margined: Fjučersi sa marginom kovanica koje pruža MEXC su obrnuti ugovor koji koristi kriptovalutu kao kolateral, što znači da kriptovaluta služi kao osnovna valuta. Na primjer, u slučaju fjučersa s marginom BTC kovanica, Bitcoin se koristi kao početna marža i za PNL izračune.

USDT margina: USDT marginalne fjučerse koje pruža MEXC je linearni ugovor, koji je proizvod linearnog derivata koji se kotira i obračunava u USDT, stabilni coin koji je vezan za vrijednost američkog dolara.

Kako trgovati trajnim fjučersima s maržom USDT na DigiFinex-u (web stranica)

1. Idite na DigiFinex web stranicu, kliknite na [Derivati] , odaberite [USDT margine] .

2. Na lijevoj strani odaberite [BTCUSDT] kao primjer sa liste fjučersa.

3. Kliknite na Isolated ili Cross da odaberete svoj [Margin Mode].

Kliknite na [20X] za podešavanje množitelja poluge klikom na broj.


4. Da biste započeli transfer sredstava sa spot računa na fjučers račun, kliknite na [Transfer] koji se nalazi u donjem desnom uglu za pristup meniju za transfer.

Kada ste u meniju za transfer, izaberite Crptocurrency i unesite željeni iznos koji želite da prenesete, a zatim kliknite na [OK].

5. Za otvaranje pozicije, korisnici imaju četiri opcije: Limit Price, Market Price, Stop Limit i Market Limit. Slijedite ove korake:

Ograničena cijena:

• Postavite željenu kupovnu ili prodajnu cijenu.

• Nalog će se izvršiti samo kada tržišna cijena dostigne navedeni nivo.

• Ako tržišna cijena ne dostigne postavljenu cijenu, ograničeni nalog ostaje u knjizi naloga i čeka izvršenje.

Tržišna cijena:

• Ova opcija uključuje transakciju bez navođenja kupovne ili prodajne cijene.

• Sistem izvršava transakciju na osnovu najnovije tržišne cijene kada je nalog postavljen.

• Korisnici samo trebaju unijeti željeni iznos narudžbe.

Stop Limit i Stop tržište:

• Odaberite tip okidača i postavite cijenu okidača, cijenu narudžbe i količinu narudžbe.

• Nalog će biti postavljen kao ograničeni nalog sa unapred određenom cijenom i količinom kada najnovija tržišna cijena dostigne početnu cijenu.

• Ova vrsta naloga korisnicima pruža veću kontrolu nad njihovim trgovinama i pomaže u automatizaciji procesa na osnovu tržišnih uslova.

6. Nakon što naručite, pogledajte je pod [Otvorene narudžbe] na dnu stranice. Narudžbe možete otkazati prije nego što se popune.

Kako trgovati trajnim fjučersom s marginom USDT na DigiFinex-u (aplikacija)

1. Otvorite svoju aplikaciju DigiFinex, na prvoj stranici dodirnite [Derivati] .

2. Za prebacivanje između različitih trgovačkih parova, dodirnite [BTCUSDT-Swap] koji se nalazi u gornjem lijevom kutu. Zatim možete koristiti traku za pretragu za određeni par ili direktno odabrati neku od navedenih opcija kako biste pronašli željenu budućnost za trgovanje.


3. Odaberite režim margine i prilagodite postavke poluge prema vašim željama.

4. Da biste započeli transfer sredstava sa spot računa na fjučers račun, kliknite na [Transfer] za pristup meniju za prijenos.

5. Za otvaranje pozicije, korisnici imaju četiri opcije: Limit Price, Market Price, Stop Limit i Market Limit. Slijedite ove korake:

Ograničena cijena:

• Postavite željenu kupovnu ili prodajnu cijenu.

• Nalog će se izvršiti samo kada tržišna cijena dostigne navedeni nivo.

• Ako tržišna cijena ne dostigne postavljenu cijenu, ograničeni nalog ostaje u knjizi naloga i čeka izvršenje.

Tržišna cijena:

• Ova opcija uključuje transakciju bez navođenja kupovne ili prodajne cijene.

• Sistem izvršava transakciju na osnovu najnovije tržišne cijene kada je nalog postavljen.

• Korisnici samo trebaju unijeti željeni iznos narudžbe.

Stop Limit i Stop tržište:

• Odaberite tip okidača i postavite cijenu okidača, cijenu narudžbe i količinu narudžbe.

• Nalog će biti postavljen kao ograničeni nalog sa unapred određenom cijenom i količinom kada najnovija tržišna cijena dostigne početnu cijenu.

• Ova vrsta naloga korisnicima pruža veću kontrolu nad njihovim trgovinama i pomaže u automatizaciji procesa na osnovu tržišnih uslova.

6. Nakon postavljanja narudžbe, pogledajte je pod [Otvorene narudžbe] tako što ćete se pomaknuti do dna stranice. Narudžbe možete otkazati prije nego što se popune.

Često postavljana pitanja (FAQ)

Vrste naloga na DigiFinex fjučers

Limit Order

Ograničeni nalozi omogućavaju trgovcu da odredi određenu kupovnu ili prodajnu cijenu, a nalog će biti ispunjen po cijeni naloga ili po cijeni povoljnijoj od cijene naloga.

Kada se podnese limitirani nalog, ako nema naloga čija je cijena povoljnija ili jednaka cijeni naloga koja je dostupna za uparivanje u knjizi naloga, limitni nalog će ući u knjigu naloga koji će se ispuniti, povećavajući dubinu tržišta. Nakon što je nalog ispunjen, trgovac će biti naplaćen prema povoljnijoj proviziji proizvođača.

Kada se podnese limitirani nalog, ako je nalog čija je cijena povoljnija ili jednaka cijeni naloga već dostupan za uparivanje u knjizi naloga, limitni nalog će se odmah ispuniti po trenutno najboljoj dostupnoj cijeni. Zbog potrošene likvidnosti tokom izvršenja naloga, određena naknada za trgovanje će biti naplaćena kao trošak Taker naknade.

Osim toga, limitirani nalozi se također mogu koristiti za djelomično ili potpuno zatvaranje limit naloga za preuzimanje profita. Prednost limitiranog naloga je u tome što se garantuje da će biti ispunjen po navedenoj ceni, ali postoji i rizik da nalog neće biti ispunjen.

Kada se koristi limitirani nalog, korisnik takođe može da promeni tip efektivnog vremena naloga u skladu sa svojim potrebama trgovanja, a podrazumevano je GTC:

- OUP (Dobro do otkazane narudžbe): Ova vrsta naloga će ostati važeća sve dok nije u potpunosti ispunjena ili otkazana.

- IOC (Immediate or Cancel Order): Ako se ova vrsta naloga ne može odmah ispuniti po navedenoj cijeni, neispunjeni dio će biti poništen.

- FOK (Fill or Kill Order): Ova vrsta naloga će biti odmah otkazana ako se svi nalozi ne mogu ispuniti.

Tržišni nalog

Tržišni nalog će biti ispunjen po najboljoj cijeni dostupnoj u knjizi naloga u tom trenutku. Nalog se može brzo ispuniti bez potrebe da trgovac odredi cijenu. Tržišni nalog garantuje izvršenje naloga, ali ne i cenu izvršenja, jer može da varira u zavisnosti od tržišnih uslova. Tržišni nalozi se obično koriste kada trgovac treba brzo da uđe kako bi uhvatio tržišni trend.

Stop Limit Order

Ako je početna cijena postavljena, kada referentna cijena (tržišna cijena, indeksna cijena, fer cijena) koju je korisnik odabrao dostigne cijenu pokretača, ona će se pokrenuti, a limitirani nalog će biti postavljen po cijeni narudžbe i količini koju odredi korisnika.

Zaustavite tržišni nalog

Ako je početna cijena postavljena, kada referentna cijena (tržišna cijena, indeksna cijena, fer cijena) koju je odabrala korisnik dostigne početnu cijenu, ona će se pokrenuti, a tržišni nalog će biti postavljen sa količinom koju je odredio korisnik.

Napomena: Sredstva ili pozicije korisnika neće biti zaključani prilikom postavljanja okidača. Okidač može propasti zbog velike volatilnosti tržišta, ograničenja cijena, ograničenja pozicije, nedovoljne kolateralne imovine, nedovoljnog obima za zatvaranje, fjučersa u statusu netrgovine, problema sa sistemom, itd. i ne može se izvršiti. Neizvršeni limitirani nalozi će biti prikazani u aktivnim nalozima.

TP/SL

TP/SL se odnosi na unaprijed postavljenu okidač cijenu (take profit cijena ili stop gubitak cijena) i tip cijene okidača. Kada posljednja cijena specificiranog tipa okidačke cijene dostigne unaprijed postavljenu cijenu okidača, sistem će postaviti tržišni nalog za zatvaranje u skladu s unaprijed postavljenom količinom kako bi uzeo profit ili zaustavio gubitak. Trenutno postoje dva načina za postavljanje stop loss naloga:

• Postavite TP/SL prilikom otvaranja pozicije: Ovo znači da unaprijed postavite TP/SL za poziciju koja će se otvoriti. Kada korisnik postavi nalog za otvaranje pozicije, može kliknuti da postavi TP/SL nalog u isto vrijeme. Kada je nalog otvorene pozicije popunjen (djelimično ili u potpunosti), sistem će odmah postaviti TP/SL nalog sa cijenom okidača i tipom cijene okidača koje je unaprijed postavio korisnik. (Ovo se može vidjeti u otvorenim nalozima pod TP/SL.)
• Postavite TP/SL prilikom zadržavanja pozicije: Korisnici mogu postaviti TP/SL nalog za određenu poziciju kada drže poziciju. Nakon što je podešavanje završeno, kada posljednja cijena specificiranog tipa cijene okidača ispuni uvjet okidača, sistem će postaviti nalog za zatvaranje tržišta prema unaprijed postavljenoj količini.

Izolirani i unakrsni način rada

Režim izolovane margine: Režim koji dodjeljuje određeni iznos margine poziciji.

Cross Margin Mode: Model marže koji koristi sva raspoloživa stanja na računu za poziciju.

Razlike između trajnih fjučersa s marginom kovanica i trajnih fjučersa s maržom USDT

• U perpetualnim fjučersima sa maržom USDT, procena i cene su u USDT, pri čemu se USDT takođe koristi kao kolateral, a PNL se izračunava u USDT. Korisnici se mogu uključiti u različito trgovanje fjučersima držeći USDT.
• Za trajne fjučerse sa marginom kovanica, cijene i vrednovanje su u američkim dolarima (USD), koristeći osnovnu kriptovalutu kao kolateral, i izračunavajući PNL sa osnovnom kriptovalutom. Korisnici mogu učestvovati u određenim fjučers trgovinama držeći odgovarajuću kriptovalutu.

• Vrijednost svakog ugovora u trajnim fjučersima sa USDT marginom izvedena je iz povezane osnovne kriptovalute, što je primjer nominalne vrijednosti od 0,0001 BTC za BTCUSDT.
• U perpetualnim fjučersima sa marginom kovanica, cijena svakog ugovora je fiksna u američkim dolarima, kao što se vidi u nominalnoj vrijednosti od 100 USD za BTCUSD.

• Kod perpetualnih fjučersa sa maržom USDT, potrebna kolateralna imovina je USDT. Kada cijena osnovne kriptovalute padne, to ne utiče na vrijednost kolateralne imovine USDT.
• U perpetual fjučersima s marginom kovanica, potrebna kolateralna imovina odgovara osnovnoj kripto valuti. Kada cijena osnovne kriptovalute padne, kolateralna imovina potrebna za pozicije korisnika se povećava, a više osnovnog kriptovaluta je potrebno kao kolateral.